田晨陽
10月19日，世界鋼鐵協會發布最新版短期（2022年—2023年）鋼鐵需求預測報告。報告顯示，全球鋼鐵需求繼2021年增長2.8%之后，將于2022年下降2.3%至17.967億噸；2023年將小幅增長1.0%，達到18.147億噸。
世界鋼協表示，此版本預測結果修正了4月份時做出的預測，反映出受到高通脹、貨幣緊縮等因素影響，2022年全球經濟運行困難重重。盡管如此，基建需求或將帶動2023年的鋼鐵需求小幅提升。
預計中國“鋼需”在2022年下降4.0%
2023年或小幅增長
今年前8個月，中國的鋼鐵需求收縮了6.6%，由于2021年的低基數效應，預計2022年中國全年鋼鐵需求下降4.0%。
報告指出，2021年下半年，中國的鋼鐵需求一度出現恢復態勢，但等到2022年第二季度，新冠肺炎疫情多點散發導致中國鋼鐵需求的恢復態勢發生逆轉。房地產市場深度下跌，所有主要的房地產市場指標都處于負值范圍，并且在建工程的建筑面積有所縮小。不過，得益于政府出臺的措施，中國基建投資目前正在恢復，將為2022年下半年和2023年的鋼鐵需求增長提供部分支撐。但只要房地產業繼續蕭條，中國鋼鐵需求就難以大幅回彈。
世界鋼協表示，2023年，中國新的基建項目和房地產市場的微弱復蘇，以及政府適當推出小規模的刺激措施、放松疫情管控，有可能推動2023年鋼鐵需求出現小幅平穩增長。如果上述條件不能滿足，那么下行風險將繼續存在。另外，全球經濟減速也將給中國帶來下行風險。
發達經濟體“鋼需”2022年將下降1.7%
2023年預計恢復0.2%
報告指出，發達經濟體的鋼鐵需求增速繼2021年從最低的12.3%恢復至16.4%之后，預計于2022年下降1.7%，于2023年恢復0.2%。
歐盟鋼鐵需求預計于2022年收縮3.5%，2023年持續收縮。2022年，地緣政治沖突進一步加劇了通貨膨脹和供應鏈等問題。在高通脹及能源危機背景下，歐盟面臨的經濟狀況極其嚴峻。居高不下的能源價格迫使當地多家工廠關門，工業生產活動急劇降溫并瀕臨衰退。世界鋼協表示，鑒于歐盟地區供氣緊張局面短期內不會好轉，鋼鐵需求將在2023年繼續收縮。如果能源供應中斷，歐盟將面臨嚴重的經濟下行風險。如果經濟束縛繼續維持當前水平，還可能給歐盟的經濟結構和鋼鐵需求造成長期影響。不過，如果地緣政治沖突盡快結束，則將為其帶來經濟上行動力。
美國鋼鐵需求2022年、2023年預計不會出現收縮。報告指出，美聯儲為遏制通貨膨脹而追求刺激的加息政策，將終結美國經濟在新冠肺炎疫情中保持的強勁復蘇勢頭。由于經濟環境的疲弱、美元的強勢以及財政支出從商品轉向服務，預計該國制造業活動將急速降溫。不過，由于需求的累積和供應鏈逐漸暢通，預計美國汽車業將保持積極發展勢頭。美國政府新頒布的基建法也將推動該國基建投資。因此，盡管經濟走弱，但該國鋼鐵需求預計不會出現收縮。
日本鋼鐵需求于2022年中度復蘇，2023年將繼續保持。報告指出，2022年，原料成本的增加和勞動力短缺已導致日本建筑業復蘇減速，該國鋼鐵需求的復蘇勢頭也因此減弱。但在非住宅建筑行業和機械行業的支撐下，2022年日本鋼鐵需求將保持中度復蘇；2023年汽車業需求的增長和供應鏈限制的減少，也將帶動該國鋼鐵需求繼續復蘇。
韓國鋼鐵需求預測結果不佳。世界鋼協預計，2022年由于設施投資和建筑業的收縮，韓國鋼鐵需求將出現衰退；2023年隨著汽車業供應鏈問題緩減，以及船舶交付量和建筑業需求的提高，該國經濟將因此復蘇，但制造業的復蘇仍將因全球經濟的走弱而受限。
除中國外發展中經濟體“鋼需”升降不一
世界鋼協表示，除中國外許多發展中經濟體，尤其是能源進口型經濟體，正在經歷愈加嚴峻的通貨膨脹和貨幣緊縮循環，并且這種循環的出現要早于發達經濟體。
盡管如此，除中國外亞洲國家經濟體將保持高速增長。報告指出，除中國外亞洲國家經濟體在國內經濟結構的大力支撐下，2022年、2023年鋼鐵需求將保持高速增長。其中，印度的鋼鐵需求將出現較快增長，并且還將帶動該國資本商品和汽車等需求的增長；東盟地區鋼鐵需求隨著當地基建項目的推進，目前已表現出強勁的增長態勢，預計未來的強勁增長將主要出現在馬來西亞和菲律賓。
中南美洲地區鋼鐵需求增長預計大幅減速。報告指出，在中南美洲地區，除了各國國內的高通脹和高利率，美國的貨幣緊縮也將給該地區的金融市場帶來額外壓力。中南美洲多國的鋼鐵需求曾在2021年出現反彈，但2022年將出現收縮，去庫存和建筑業發展減速明顯。
此外，高油價和埃及的巨型基建項目讓石油出口國受益，中東北非地區的鋼鐵需求將因此保持一定韌性。土耳其建筑業活動受里拉貶值和通貨膨脹高企影響， 2022年鋼鐵需求將收縮，2023年預計出現微弱的反彈。俄羅斯目前正受到大規模制裁，但由于油價高企和該國政府對建筑業的支持，預計鋼鐵需求的收縮幅度將小于戰爭之初的預期。不過，該國汽車和機械兩個行業因為高度依賴進口部件和組件，已經出現深度收縮。2023年，隨著西方國家制裁力度的進一步加大，預計俄羅斯鋼鐵需求將繼續收縮。烏克蘭2022年鋼鐵需求預計減少50%以上，2023年隨著重建活動的啟動，鋼鐵需求或將部分復蘇。
供應鏈問題是影響下游用鋼行業
復蘇的重要因素
建筑業活動復蘇目前正面臨供應鏈瓶頸、原料價格高企的阻礙。
中國房地產市場由于購房者信心不足，預計不會發生強勢反彈。中國政府預計出臺部分給房地產市場松綁的措施，2023年房地產市場可能略有改善。美國盡管整體經濟環境惡化，但預計新的基建法將加速推動基建投資，但隨著建筑業成本、房貸利率以及房價的居高不下，該國住宅建設的激進發展勢頭將減弱，急速升高的利率將延緩非住宅業的復蘇。歐盟地區由于原料成本高企、原料短缺、利率高企等因素，建筑業活動整體減弱。
此外，日本土木工程項目與自然災害預防計劃的結合將支撐建筑業的鋼鐵需求；印度公路和地鐵等基建項目的開展將持續推動鋼鐵需求增長，城鎮基建開發還將推動住宅業的復蘇；東盟地區貨幣緊縮政策和成本高企可能阻礙住宅業需求的增長；墨西哥的建筑業復蘇勢頭非常疲弱，預計到2023年不會恢復至新冠肺炎疫情前的水平；盡管巴西建筑業在2022年上半年表現強勁，但之后也將進入減速階段；海合會各國的預算緩沖措施將在短期內對新項目出現形成阻礙，但高企的油價將在未來為其帶來更多建筑業活動。
盡管面臨供應鏈的長期中斷等重重阻力，2022年上半年全球汽車業仍在持續恢復。
隨著供應鏈瓶頸的持續減輕，美國輕型車輛生產活動將繼續恢復。墨西哥2021年汽車生產表現不佳，但在2022年和2023年，隨著半導體斷供情況的逐漸減少，預計汽車生產將出現強勢增長。印度乘用車生產保持強勁態勢，并且由于大量訂單的出現和微型芯片供應情況的改善，乘用車生產活動將繼續健康開展。韓國隨著供應鏈情況的好轉，預計汽車產量將有所增長。德國和日本的復蘇速度將十分緩慢，但預計2023年情況顯著改善。俄羅斯由于需求疲軟和汽車組件日益短缺，乘用車產量急劇下滑。
世界鋼協表示，今年初以來，全球供應鏈中斷情況有所緩解，預計2023年相關情況將進一步改善。不過，高通脹及能源價格的升高，正在擠壓住房建設預算，高利率也降低了汽車的經濟性。需求側的潛在弱勢可能拖累生產恢復。
不過，電動汽車的生產和銷售勢頭正在加強，尤其是中國和歐洲部分國家。今年前7個月，中國電動汽車產量大幅增長120.0%，達到328萬輛。
《中國冶金報》（2022年10月28日 02版二版）
